주요 성과
네 개의 펀드, 네 가지 다른 상황. 높은 수익률을 낸 딜과 위기를 손실 없이 넘긴 딜을 함께 기록합니다. 어느 쪽이든 투자자에게 약속한 것을 지켰다는 점은 같습니다.
만나코퍼레이션
딜리버리 히어로, 배달의 민족 등은 전 세계에서 오토바이 라이더를 고용합니다. 한국에서도 배달 대행이 필수 유틸리티가 될 것은 자명해 보였습니다. 상위 5개 기업 중 성장률이 가장 높고 CEO의 전문성이 높은 업체를 찾아냈습니다. 이 회사는 2년 만에 5위에서 2위로 올라섰습니다. 결과적으로 이 사업에 진출하고자 하는 전략적 투자자에게 exit을 할 수 있었습니다. 연환산 수익률은 59%로 모든 투자 사례 중 가장 높았고, 원금 대비 투자 수익 배수는 2.52배에 달했습니다.
에이치앤비아시아
스트라이커 PEF는 2019년에 에이치앤비아시아의 최대 주주가 되었습니다. 창업자이자 2대 주주의 MBO를 시현하는 구조화딜이었습니다. 당도 높은 사과 '엔비'의 아시아 독점 판권을 보유하고 있으며, 다양한 해외 과일을 수입해 국내에 유통하고 있습니다. 한국에서 사과는 쌀 다음으로 수입량이 많은 작물인데, 이 시스템을 통해 수년간 안정적인 수익을 낼 수 있다는 점에 주목했습니다. 2대 주주에게 약속한 경영권을 넘겨주고 약정한 수익을 실현했습니다. 연환산 수익률은 39%, 원금 대비 수익률은 원금의 2.32배에 달했습니다.
마제스티 골프 코리아
마제스티골프코리아는 하이엔드 골프 장비 제조업체입니다. 오케스트라 PE의 세컨더리 딜로, 당사가 해외 기업을 인수한 첫 사례였습니다. 골프 산업, 특히 하이엔드 시장의 높은 성장성에 주목해 투자했습니다. 스마트스코어, SGPE와 컨소시엄을 구성해 투자했습니다. 연 수익률 9%, 투자 원금 대비 1.09배의 수익률을 기록했습니다.
아프리카 오픈스튜디오
한국의 게임 산업은 세계에서 가장 열정적인 산업 중 하나입니다. 40대 중반의 나이에도 집과 PC방에서 게임을 즐기는 사람들이 많습니다. e스포츠는 항저우 아시안게임에서 정식 종목으로 채택되었고, 올림픽에서도 종목 채택 가능성이 거론되고 있습니다. 한국의 게임, 음악 등 스트리밍 업체인 아프리카는 이러한 수요에 대응하기 위해 PC방 업계에 진출하기로 결정하였고, 스트라이커는 FI로 참여를 하였습니다. 시작은 좋았지만 팬데믹이 닥치면서 PC방은 몇 년 동안 문을 닫아야 했습니다. 다행히 풋옵션을 활용해 손실 없이 투자를 마무리할 수 있었습니다. 위험관리를 잘 한 사례입니다.
IRR은 연환산 수익률, MOIC는 투자 원금 대비 회수 배수입니다. 과거의 성과가 미래의 수익을 보장하지 않습니다.